صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟

بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021 / صرافی غیرمتمرکز چیست ؟

صرافی غیرمتمرکز ارز دیجیتال چیست؟

هدف از شکل گیری صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) کاهش یا حذف کامل نقش واسطه‌ها در معامله و خرید و فروش ارزهای دیجیتال است، این پلتفرم‌های غیر متمرکز بر روی قراردادهای هوشمند خودکار برای اجرای معاملات در سیستم معاملات همتا به همتا (P2P) قرار گرفته‌اند.

امروز شاهده راه اندازی انواع مختلفی از DEXها در بستر فناوری بلاک چین هستیم که هر کدام مزایا و کاربردهای منحصر به فرد خود را مانند استخرهای نقدینگی و یا امور مالی غیرمتمرکز دیفای دارا هستند.

صرافی غیرمتمرکز ارز دیجیتال چیست؟

خوب است بدانید اولین صرافی‌های غیرمتمرکز بسیار کند عمل می‌کردند و پلتفرم‌هایی مانند Bisq صرفا به افراد اجازه می‌دادند که همدیگر را پیدا کرده و تراکنش های همتا به همتا انجام دهند. اما در سال 2016، EtherDelta شروع به طراحی یک DEX با امکانات و ویژگی‌های بهتری کرد. DEX مورد نظر از قراردادهای هوشمند برای مدیریت هرچه بهتر کیف پول‌های معاملاتی در مدل های سنتی استفاده می‌کرد که به صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟ نوبه خود جذابیت و کاربرد فراوانی داشت.

با این حال، این مدل با اتریوم سازگار نبود، نقدینگی کافی نداشت و تجربه کاربری پیچیده‌ای را هم به کاربر ارائه می‌داد. در سال 2018، نسل جدیدی از صرافی‌های غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال به میدان آمدند که از بازارسازان خودکار، قیمت گذاری خودکار و استخرهای نقدینگی استفاده می‌کردند.

این دست از پلتفرم‌ها توانستند به سرعت رشد کنند. در نظر داشته باشید که صرافی های ارز دیجیتال ایرانی همگی در دسته صرافی های متمرکز قرار می‌گیرند و روش کار آنها با Dexها متفاوت است. در ادامه این گزارش چند صرافی غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال (DEX) به همراه ویژگی‌های هر یک را به طور کامل برای شما توضیح می‌دهیم.

پلتفرم PancakeSwap یک صرافی غیرمتمرکز برای مبادله توکن‌های فعال در شبکه BEP20 در زنجیره هوشمند بایننس است. پنکیک سواپ از یک مدل بازارساز خودکار (AMM) استفاده می‌کند که در آن کاربران ارزهای مورد نظر خود را در مقابل یک استخر نقدینگی معامله می‌کنند. چنین استخرهایی با سرمایه کاربران پر می‌شود. به این صورت که کاربران سرمایه خود را استخر نقدینگی پنکیک سواپ می‌سپارند و در ازای آن توکن‌های ارائه دهنده نقدینگی (یا LP) را دریافت می‌کنند. از این توکن‌ها می‌توان برای پرداخت هزینه کارمزد تراکنش‌ها و بازگرفتن سرمایه ابتدایی استفاده کرد.

صرافی غیرمتمرکز dYdX

پلتفرم dYdX به عنوانی بستری برای معاملات مارجین غیرمتمرکز شناخته می‎‌شود، هدف توسعه‌دهندگان dYdX ساخت یک صرافی غیرمتمرکز با امکان ساخت محصولات مالی ایمن و قدرتمند است. این صرافی از قراردادهای هوشمند شبکه اتریوم پشتیبانی می‌کند و نیاز به استفاده از یک صرافی متمرکز را در حین معامله ارزهای دیجیتال از بین می‌برد و امنیت و شفافیت یک صرافی غیرمتمرکز را با سرعت و قابلیت‌های استفاده از یک صرافی متمرکز ترکیب می‌کند.

صرافی سوشی سواپ به عنوان اولین صرافی مبادلاتی غیرمتمرکز با شکل و شمایل آشپزی شناخته می‌شود. اگر نسبت به صرافی یونی سواپ، SushiSwap را بیشتر دوست دارید احتمالا یکی از دلایل آن رابط کاربری جذاب تر این پلتفرم است. اما در نظر داشته باشید که سوشی سواپ شباهت‌های بسیار زیادی به یونی سواپ داشته و در اصل یک فورک از Uniswap می‌باشد.

صرافی Uniswap یک پروتکل برای تبادل خودکار توکن‌ها در شبکه بلاک چین اتریوم مورد استفاده قرار می‌گیرد و در نوامبر سال 2018 میلادی راه اندازی شده است. صرافی یونی سواپ خود را به عنوان یک رابط قراردادهای هوشمند ساده برای تعویض توکن ها در شبکه ERC20 معرفی می‌کند که یک مدل رسمی برای ادغام ذخایر نقدینگی دارد. این پلتفرم به عنوان یک رابط کاربری متن باز برای معامله گران و ارائه دهندگان نقدینگی عمل می‌کند و متعهد به ارائه خدمات تبادل رایگان و غیرمتمرکز دارایی است.

صرافی صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟ رادیوم یک بازارساز خودکار (AMM) و ارائه دهنده نقدینگی است که بر روی بلاک چین سولانا برای صرافی غیرمتمرکز سروم (DEX) ساخته شده است. برخلاف سایر پلتفرم‌های AMM، رادیوم نقدینگی زنجیره‌ای را برای دفتر سفارش محدود مرکزی فراهم می‌کند. به زبان ساده تر می‌توان گفت که وجوه سپرده‌شده به Raydium به سفارش‌های محدودی تبدیل می‌شود که در دفترچه سفارش سروم (Serum) قرار دارند. این به ریدیوم LPها امکان دسترسی به تمام جریان سفارش در DEX سروم و همچنین نقدینگی موجود آنها را می‌دهد.

آخرین پلتفرمی که قصد داریم در این گزارش به عنوان یکی از صرافی های ارز دیجیتال غیرمتمرکز معرفی کنیم، بیکری سواپ است. بیکری سواپ مانند پلتفرم یونی سواپ یک بازار ساز خودکار (AMM) و صرافی غیرمتمرکز (DEX) است. ولی برخلاف یونی سواپ که بر روی شبکه اتریوم فعال است، بیکری سواپ با شبکه بایننس اسمارت چین (BSC) کار می‌کند. مشابه سایر پلتفرم‌هایی که از مدل AMM استفاده می‌کنند، هیچ دفترچه سفارشی برای مطابقت با خریداران و فروشندگان وجود ندارد. در عوض، کاربران در حضور یک استخر نقدینگی معامله می کنند. دارایی های موجود در هر استخر توسط حمایت کنندگان و کاربران BakerySwap ارائه می‌شود. اطلاعات بیشتر در رابطه با صرافی های ایرانی و خارجی را می‌توانید در وبسایت خبری و آموزشی ارز تودی مطالعه کنید.

صرافی غیرمتمرکز چیست (DEX) و بهترین اکسچنج غیرمتمرکز کدام است؟

صرافی غیرمتمرکز چیست و بهترین ها در این مورد کدامند؟ موضوع این جستار تکراتو معرفی شماری از شناخته شده ترین صرافی های غیرمتمرکز است.

یک صرافی غیرمتمرکز یا Decentralized exchange بستری برای انجام معاملات مالی به طور مستقیم یا بی واسطه است. در صرافی غیرمتمرکز هیچکس به دارایی کاربران دسترسی ندارد و معملات بدون دخالت سازمان های متمرکز انجام می شود.

صرافی های ارز دیجیتال، نقش مهمی در بازار ارزهای دیجیتال دارند و به عنوان مترادف صرافی های دنیای واقعی در دنیای بلاک چین محسوب می شوند. مشهورترین صرافی هایی که ما می شناسیم برخلاف ذات غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال، به شدت متمرکز هستند و سیستم های متمرکز به دارایی های کاربران دسترسی دارند و می توانند در روند معاملات دخیل باشند و هر حساب کاربری که خواستند را مسدود کنند. خب راه حل این مسائل صرافی غیرمتمرکز است. اما صرافی غیرمتمرکز چیست ؟

صرافی های غیرمتمرکز اما همانطور که از نام شان پیداست، نققطه مقابل صرافی های متمرکز هستند. در مدت اخیر و با اهمیتی که بازار رمزارزها پیدا کرده است، توسعه و ایجاد صرافی های غیرمتمرکز نیز رونق گرفته است و شاهد ظهور شمار زیادی از آن ها بوده ایم. در این جستار اما قصد داریم به پاسخ این سوال برسیم که صرافی غیرمتمرکز چیست و در نهایت شماری از بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021 را به شما معرفی کنیم. با ما همراه باشید.

صرافی غیرمتمرکز چیست (DEX) و بهترین اکسچنج غیرمتمرکز کدام است؟

وقتی سخن از صرافی های ارز دیجیتال و تبادل ارزهای دیجیتال به میان می آید، ناخودآگاه اذهان به سمت اسامی معروفی نظیر بایننس یا کوین بیس می رود و این موضوع بی دلیل نیست. تبلیغات قوی، سهولت استقاده و شناخته شدن آن ها، سبب شده تا کمتر کسی متوجه حضور صرافی های دیگر یا حتی صرافی های غیرمتمرکز شود. در شرایطی که ذات اساسا غیرمتمرکز ارزهای دیجیتال با الگوی متمرکز این صرافی ها در تضاد است. اما صرافی غیرمتمرکز چیست و چه تفاوتی با سایرین دارد؟ صرافی غیرمتمرکز چگونه کار می کند؟

صرافی غیرمتمرکز چیست ؟ Decentralized exchange یا به اختصار DEX بستری برای انجام معملات در فضای بلاک چین است و از قراردادهای هوشمند پشتیبانی می کند. تفاوت آن با سایر صرافی های رایج، انجام معاملات به صورت غیرمتمرکز است. درواقع در یک صرافی غیرمتمرکز کاربران بدون نیاز به واریز ارزهای دیجیتال خود به کیف پول صرافی ها، می توانند مستقیما از کیف پول خود نسبت به انجام پرداخت ها اقدام کنند.

هک و سرقت و البته امکان بلوکه شدن، مهمترین خطرات و مشکلاتی هستند که دارایی های کاربران و معامله گران را در یک صرافی متمرکز تهدید می کنند. اما در یک صرافی غیرمتمرکز معتبر که کد نویسی بی نقصی داشته باشند، این خطرات وجود نخواهد داشت.

در این صرافی ها دارایی ها مستقیما از کیف پول معامله گران برداشت می شود و هیچ شخص ثالثی به دارایی و اموال شما یا سایر کاربران دسترسی نخواهد داشت. برای کار در این صرافی ها، نیاز به ارائه اطلاعات شخصی و حساس خود ندارید و تنها با اتصال یک کیف پول می توان از خدمات DEX استفاده کنید.

البته این صرافی ها بدون محدودیت و مشکل نیسند و گاها در صرافی های غیر متمرکز با مشکلات فنی مواجهیم. به علاوه عدم پشتیبانی از همه ارزهای دیجیتال و هم چنین مسئله مقیاس پذیری بلاک چین ها سبب شده تا بیش از 90 درصد حجم معاملات ارزهای دیجیتال روی صرافی های متمرکز انجام شود و معامله گران آنطور که باید فعلا به صرافی های غیرمتمرکز اعتقاد و حتی اعتماد ندارد.

با این وجود همانطور که گفتیم در سل 2020 و با اهمیتی که مسئله رمز ارزها پیدا کرده است، ابعاد گوناگون دنیای رمزارزها، از کوین ها گرفته تا صرافی ها مورد توجه قرار گرفته اند و افزایش حجم معاملات سبب رشد و گسترش تعداد صرافی های ارزهای دیجیتال شده است. در ادامه به معرفی بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021 خواهیم پرداخت.

کایبرسواپ

بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021

این پروژه در کشور سنگاپور توسعه یافته و دارای یک ارز دیجیتال اختصاصی با نام KNC نیز هست. صرافی کایپرسواپ در نسخه های مخصوص وب و موبایل در اختیار کاربران می باشد.

کایپرسواپ در شمار بهترین صرافی های نسل جدید در پلتفرم های معاملات ارزهای دیجیتال است که به صورت غیرمتمرکز و همتا به همتا فعالیت دارد. این صرافی بر روی بلاک چین اتریوم اجرا می شود از جمله پلتفرم هایی است که روی شبکه آزمایشی تست نت راپستن فعال است.

در این صرافی از قراردادهای هوشمند به منظور انجام و تسهیل مبادلات استفاده می شود. نکته مثبت دیگر که در ارتباط با این صرافی حائز توجه و اهمیت است، استفاده از ذخایر پویا یا دینامیک است که به شبکه امکان می دهد با فراهم کردن نقدینگی کافی، خدماتش را ارزان تر در اختیار کاربران قرار دهد.

یونی‌سواپ

بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021

یونی سواپ بر پایه بلاک چین اتریوم ساخته شده و تنها با چندگام ساده می توانید با قراردادهای هوشمند، اتریوم و توکن های ERC-20 را مبادله کنید. مبلغ کارمزد در این صرافی 0.3 درصد است و به شکل اتریوم و توکن ERC-20 پرداخت می شود. پیش از این در تکراتو به پیش بینی قیمت یونی سواپ در سال 2021 پرداخته بودیم.

وان‌اینچ (1inch.Exchange)

صرافی غیرمتمرکز چیست / بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021

وان اینچ سرویسی متشکل از چندین صرافی غیرمتمرکز است. در وان اینچ چندین صرافی غیرمتمرکز در قالب یک پلتفرم یکپارچه است. در این پلتفرم امکان ثبت سفارشات محدود وجود دارد و تنوع توکن های موجود نیز قابل قبول است.

زمانی که یک سفارش در این پلتفرم ثبت کنید، سفارش شما در دفتر سفارشات چندنی صرافی غیرمتمرکز قرار می گیرد. از آن جا که وان اینچ یک پلتفرم با چندین صرافی مختلف است، کارمزد معاملات بر اساس معیار صرافی های مورد نظر محاسبه می شود.

بیسکیو

بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021

از دیگر صرافی های غیرمتمرکز که امکان معاملات این ارز دیجیتال با سایر ارزها را فراهم می کند، صرافی بیسکیو است. در این صرافی نیز نیازی یه احراز هویت یا ارائه اطلاعات شخصی نیست. وجود یک نرم افزار متن باز باز برای کامپیوترهای شخصی نیز از دیگر مزایای بیسکیو است.

استفاده از تور، پردازش در رایانه کاربر و کیف پول های شخصی است، سبب شده تا هیچ نقطه متمرکزی در عملیات مرتبط با این صرافی وجود نداشته باشد. اما نکته منفی این صرافی سرعت پایین عملیات ها در آن است که به واسطه اجرای سیاست های امنیتی و حفظ حریم شخصی ایجاد شده است.

بنابر گزارش ها، حجم معاملات بیکسیو برای ارز دیجیتال مونرو 119 هزار دلار در روز و بیت کوین 15 هزار دلار و اتریوم 5 هزار دلار است. با وجود حجم معاملات نسبتا کم و پایین باید گفت که بیکسیو از جمله برترین صرافی های غیرمتمرکز است.

بنکور

بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021

صرافی بنکور از مدلی خاص در معاملات و ساز و کار خود استفاده می کند. در این صرافی کاربران می توانند توکن های ERC-20 خود را با توکن های اسمارت توکن اصلی شبکه بنکور معامله کنند. در سوی دیگر دارندگان این توکن صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟ ها نیز میتوانند اسمرات های خود را با توکن های دیگر مبتنی بر ERC-20 نیز معامله کنند.

در این پلفترم امکان معامله هر نوع توکن از طریق قراردادهای هوشمند اقدام کنند. هدف اصلی در بنکور، افزایش نقدینگی توکن هایی است که ارزش بازارشان چندان بزرگ نیست. شایان ذکر است که کارمزد بنکور به صورت کارمزد در شبکه اتریوم محاسبه می شود.

بالانسر (Balancer)

بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021 / صرافی غیرمتمرکز چیست ؟

در اواخر مارس 2020 بود که شبکه اصلی بالانسر راه اندازی شد و حجم معاملات روزانه آن در حال حاضر بیش از 21 میلیون دلار عنوان شده است. بالاتسر خود را یک پلتفرم برای مدیریت سبد سرمایه گذاری غیرامانت داری و ارائه دهنده نقدینگی معرفی می کند. با استفاده از این پلتفرم و اتصال کیف پول خود به این صرافی می توانید طیف گسترده ای از توکن ها از جمله اتریوم را معامله کنید.

آی‌دی‌اکس

صرافی غیرمتمرکز چیست / بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021

امکانات و ساختار آی دی اکس شباهت زیادی به صرافی های عادی دارد. صرافی آی دی اکس که با نام صرافی دارایی های غیرمتمرکز اتریوم شناخته می شود از جمله جدیدترین صرافی های غیرمتمرکزی است که بعد از آغاز به کار توجهات زیادی را به خود جلب کرد. این صرافی شباهت زیادی با صرافی اتردلتا دارد و در واقع نوعی پلتفرم همتا به همتا برای تبادل توکن های ERC20 می باشد. همچنین در این صرافی امکان سپرده گذاری ارزها نیز وجود دارد، قابلیتی که در کمتر صرافی غیرمتمرکزی نظیرش را دیده ایم.

صرافی غیرمتمرکز بایننس

بهترین صرافی های غیرمتمرکز در سال 2021 / صرافی غیرمتمرکز چیست

بایننس به عنوان یکی از شناخته شده ترین نام ها در دنیای ارزهای دیجیتال، صرافی غیرمتمرکز خود را در فوریه 2019 مقارن با دی 97 راه اندازی کرد. کارمزدهای پایین این صرافی را می توان نقطه تمایز آن با دیگر رقبایش دانست. رابط مناسب کاربری و امنیت خوب از دیگر ویژگی های مثبت این صرافی است.

البته در نظر داشته باشید که کاربران کشورهای تحریم شده از جمله ایران، نمی توانند به خدمات این صرافی دسترسی داشته باشند. با این حال برخی از کاربران ایرانی با تغییر آی پی توانسته اند از خدمات این صرافی برای معاملات استفاده کنند.

صرافی غیرمتمرکز بایننس برای معاملاتی که در این پلتفرم انجام می شود کارمزد ناچیز 0.1 درصدی دریافت می کند. اگر این کارمزد با ساتفاده از ارز دیجیتال بایننس کوین که در پیش بینی قیمت بایننس کوین در سال 2021 به آن پرداخته بودیم پرداخت شود، این عدد به 0.04 کاهش می یابد.

صرافی غیرمتمرکز چگونه کار می ‌کند؟

یک صرافی غیرمتمرکز روی بلاک چین های آزاد که قابلیت اجرای قرارداد هوشمند داشته باشد، ساخته می شود. اتریوم در حال حاضر بزرگترین و مهمترین میزبان صرافی های غیرمتمرکز است. برای درک نحوه کار صرافی های غیرمتمرکز، پیش از هرچیز باید با مفهوم قرارداد هوشمند اشنا شوید.

قرارداد هوشمند، نرم افزاری است که در صورت وقوع شرایطی خاص، یک یا چند دستور خاص را ایجاد می کند. این قرارداد روی بلاک چین پیاده سازی می شود و جلوگیری از اجرای آن غیرممکن است. ویژگی اصلی قراردادهای هوشمند، قطعیت اجرای آن هاست. درواقع آنچه که تفاوت قرارداد معمولی و هوشمند را رقم می زند، این است که در قرارداد هوشمند هیچکس حتی خود سازنده نمی تواند مانع از اجرای این قرارداد شود و بنابراین برای اجرای آن نیاز نیست که به واسطه های متمرکز اعتماد کنیم.

در نتیجه در زمانی که یک قرارداد هوشمند بر روی یک بلاک چین آزاد مانند اتریوم اجرا شود، دیگر قابل توقف نیست و هیچکس نمی تواند جلوی اجرای آن را بگیرد. با قراردادهای هوشمند می توان برنامه ها یا پروژه هایی را ساخت که بی هیچ واسطه ای و از کارافتادگی تا ابد به کار خود ادامه دهند. فارغ از جزئیات فنی، در یک صرافی غیرمتمرکز، برای انجام یک تراکنش فرایند زیر طی می شود:

• معامله‌گر کیف پول خود را به صرافی متصل می‌کند.
• سفارش خرید/فروش خود را ثبت می‌کند.
• خریدار/فروشنده‌ای دیگر سفارشی مطابق با سفارش معامله‌گر اول ثبت می‌کند.
• دارایی‌ها داخل قرارداد هوشمند وارد می‌شوند، در قرارداد هوشمند مبادله انجام شده و مبلغ به کیف پول خریدار و فروشنده واریز می‌شود.

در برخی از صرافی های غیرمتمرکز با استفاده از قرارداد هوشمند استخر نقدینگی ایجاد خواهد شد به طوری که مشارکت کنندگان می توانند دارایی های خود را به صرافی اختصاص داده تا صرافی بتواند با آن دارایی به نیازهای معامله گران پاسخ دهد. در این روش مشارکت کنندگان هم به سود خوبی می رسند.

نوع دیگری از مبادلات غیرمتمرکز که به آنها اتمیک سواپ گفته می شود، روی انجام معاملات بین زنجیره ای مثلا بیت کوین به اتریوم تمرکز دارد که در صرافی های غیرمتمرکز معمولی امکان پذیر نیست. صرافی های غیرمتمرکزی که درون کیف پول Atomic Wallet وجود دارد به روش اتمیک سواپ کار می کند.

مشکلات و نقایص صرافی غیرمتمرکز چیست ؟

صرافی غیرمتمرکز چیست ؟

از جمله مسائلی که وجود دارد، عدم استفاده آن ها از خدمات امانت داری است و مالکیت دارایی ها بر عهده کاربر است. از همین رو هرگونه اشتباه در معاملات و انتقال ارزها، جبران ناپذیر و غیرقابل بازگشت است. از دیگر معایب که می توان برای صرافی های غیرمتمرکز به آن اشاره کرد، حجم پایین معاملات آن ها نسبت به صرافی های متمرکز است. پایین بودن حجم معاملات در مقایسه با صرافی هایی مانند بایننس و گاهی اوقات افزایش هزینه تمام شده، باعث شده تا سرمایه گذاران کمتری با این صرافی ها کار کنند.

صرافی های غیرمتمرکز کاملا شفاف و متن باز هستند، ولی در مورد صرافی های جدید گاها ممکن است کدها صرافی دچار مشکل فنی یا امنیتی باشد. همچنین اگرچه صرافی های غیرمتمرکز نباید به دارایی ها دسترسی داشته باشند، ممکن است در کد برخی از آنها راهکارهایی برای مسدود سازی ارزهای دیجیتال تعبیه شد باشد تا در صورت وجود موارد مشکوک به تخلف بتوان جلوی برداشت پول را گرفت.

از دیگر مشکلات مهم صرافی های غیرمتمرکز به مسئله مقیاس پذیری (سرعت و کارمزد تراکنش ها) بلاک چین باز می گردد. در عموم صرافی ها کاربر ناگزیر است برای هر معامله روی شبکه ای مانند اتریوم تراکنش بزند که این خود مستلزم پرداخت کارمزد است.

از دیگر مسائل مهم مربوط به صرافی های غیرمتمرکز، عدم پشتیبانی آن ها از تمامی ارزهای دیجیتال است. مثلا در مقطع فعلی بیشتر صرافی های غیرمتمرکز که بر روی اتریوم فعال هستند، فقط از تبدیل اتریم و توکن های مبتنی بر اتریوم پشتیبانی می کنند. در این صرافی ها برای مثال نمی توانید ارزهای خاص را معامله کنید. البته برخی از صرافی های غیرمتمرکز در تلاشند تا با پشتیبانی از چندین بلاک چین این مشکل را برطرف کنند.

امکانات معاملاتی کم هم به نوبه خود از مشکلات صرافی های غیرمتمرکز است. به علاوه روند تطبیق معاملات هم نسبت به نمون های متمرکز کندتر است و این مسئله می تواند تجربه کاربری نه چندان مناسبی برای کاربر به همراه داشته باشد.

نظر شما در خصوص صرافی غیرمتمرکز چیست ؟ نظرات خود را در بخش کامنت ها با تکراتو در میان بگذارید.

بازارساز خودکار (AMM) یعنی چه و چه کاربردی در صرافی های غیر متمرکز دارد؟

کاربران بازار رمز ارزها برای خرید و فروش در این حوزه باید با چگونگی کار کردن در پلتفرم صرافی های مربوطه آشنایی داشته باشند. نحوه معاملات در صرافی های متمرکز و غیر متمرکز متفاوت است. صرافی های غیرمتمرکز (DEX) برای انجام معاملات در پلتفرم خود از سیستمی بنام بازارساز خودکار (Automated Market Makers) بهره می برند. اولین صرافی DEX که از این فناوری استفاده کرد، یونی‌سواپ و در سال 2018 بود. AMMها سازوکارهای معاملاتی هستند که نیاز به صرافی های متمرکز و روش های بازارسازی آنها را کنار می زنند. در ادامه با ما همراه باشید تا با این ویژگی دی اکس ها در بازار معملات ارزهای دیجیتال بیشتر آشنا شوید.

بازارساز خودکار چیست؟

بازار ساز خودکار (AMM) نوعی پروتکل صرافی غیر متمرکز (DEX) است و برای قیمت‌گذاری روی دارایی‌ها از فرمول های ریاضیات استفاده می کند. در این روش برعکس استفاده از دفتر سفارش که در صرافی‌های سنتی و متمرکز انجام می شود، رمز ارزها بر اساس الگوریتم های ریاضی قیمت‌گذاری می‌شوند.

در واقع یک بازارساز خودکار نوعی ربات است که قیمت بین دو دارایی را به شما اعلام کند. این ساز و کار در برخی صرافی ها مانند یونی‌سواپ فرمول‌ ساده تری دارد و در برخی دیگر نظیر کرو (Curve)، بالانسر (Balancer) و… از فرمول‌های پیچیده‌تری استفاده می کنند. امروزه بازارسازهای خودکار جایگاه خود را در فضای امور مالی غیرمتمرکز (Defi) پیدا کرده اند، همانطور که غیرمتمرکز سازی، اساس کار و هدف بازار کریپتوکارنسی است. در ادامه برای آشنایی بیشتر با این مقوله با ما همراه باشید.

اصولا بازار سازهای خودکار متفاوت، از فرمول های مختلفی نیز استفاده می کنند اما وجه تشابه همه آنها تعیین قیمت به صورت الگوریتمی است. بازار سازهای سنتی معمولا دارای استراتژی‌های پیچیده هستند. شما با کمک سازندگان بازار اقدام به ثبت سفارش صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟ در دفتر سفارشات صرافی مورد نظر می کنید و قیمت مناسب و قیمت پیشنهادات خرید و فروش را بدست می آورید. بازار ساز خودکار شما را از انجام این کارها بی نیاز می‌کند و هر فرد می‌تواند از طریق بلاک چین یک بازار (استخر نقدینگی) ایجاد کند.

در صرافی های DEX تمام واسطه های درگیر در مبادله رمزارزها حذف می شوند و معیار فعالیت مستقل و خودکار بودن است تا کاربران قادر باشند معاملات خود را از کیف پول های غیر رسمی شان که در آن کلید خصوصی تحت کنترل فرد است آغاز کنند.

صرافی های غیر متمرکز AMMها را به جای سیستم های انطباق سفارش و ثبت سفارش استفاده می کنند. این سازو کارها از قراردادهای هوشمند استفاده می کنند تا قیمت دارایی های دیجیتال را مشخص و نقدینگی استخر آنها را فراهم کنند. در آنها کاربران با یک طرف دیگر معامله نمی کنند بلکه با نقدینگی قفل شده در قراردادهای هوشمند معامله می کنند که به این قراردادهای هوشمند استخر نقدینگی می گویند.

در بازارهایی با ساز و کار سنتی فقط افراد یا شرکتهای با ارزش دارایی خالص بالا می توانند نقش تامین کننده ی نقدینگی را داشته باشند. اما در AMM‌ها هر کسی می تواند به عنوان تامین کننده‌ی نقدینگی باشد به شرط اینکه قادر به ارائه موارد مورد لزوم کدگذاری شده در قراردادهای هوشمند باشد. AMMهای معروف عبارتند از بلنسر، یونی سواپ و کرو.

نحوه عملکرد بازارساز خودکار (AMM)

در بازارساز خودکار (Automated Market Maker) جفت ارزهای قابل مبادله نظیر جفت اتریوم/دای درست شبیه صرافی‌های مبتنی بر دفاتر ثبت سفارش هستند. با این تفاوت که در AMM ها دیگر نیازی به تریدر در سمت مقابل ندارید و بجای آن یک قرارداد هوشمند قرار گرفته که در اصطلاح برای شما بازارسازی می کند.

در صرافی های غیر متمرکز، خرید و فروش ها مستقیما بین کیف پول‌ کاربران صورت می‌گیرد. مثلا در صرافی غیرمتمرکز بایننس برای فروش توکن‌های بایننس (BNB) خود در ازای دلار بایننس (BUSD)، فرد دیگری در سمت دیگر معامله توکن‌های BNB شما را با دلار بایننس خود می خرد. در نتیجه می توان گفت این تراکنش نوعی تراکنش همتا به همتا یا P2P است. همینطور می توان AMMها را به عنوان پروتکل های همتا به قرارداد (P2C) نیز در نظر گرفت.

در واقع در این ساز و کارها، به‌ طرف مقابل به معنی سنتی آن نیازی نیست و مبادله بین کاربر و قرارداد انجام می‌شود. اشاره کردیم که در این پروتکل ها دفتر ثبت سفارش وجود ندارد در نتیجه انواع سفارش نیز برای آنها معنی نخواهد داشت و قیمت مورد نظر شما برای خرید و فروش توسط فرمول های ریاضی تعیین می شود. انتظار می رود در آینده AMMها این محدودیت را برطرف کنند.

برای مثال فرض کنید می خواهید مقداری از دارایی بیت کوین خود را داده و یک آلت کوین بخرید، اول باید بیت کوین را در استخر واریز کرده و به همان مقدار آلت کوین برداشت کنید. با انجام این کار، حجم بیت کوین‌ در استخر بالا رفته و حجم آلت‌ کوین‌ پایین می آید و برای مدت کوتاهی قیمت بیت کوین کاهش و قیمت آلت کوین بالا می رود. این تغییرات کوتاه مدت خواهند بود زیرا اصولا کاهش قیمت یک رمزارز منجر به افزایش تقاضا برای خرید آن می‌شود.

استخر نقدینگی در AMM

استخر نقدینگی در بازار ساز خودکار شامل مقادیر زیادی از ارزهای رمزپایه است که به کمک آن تریدرها می توانند در معاملات شرکت کنند. وجود این استخرها انعقاد معامله را بدون نیاز به تریدر دوم امکان پذیر می کند و به جای ساز و کار P2P از P2C که در بالا اشاره شد استفاده می کند.

این نقدینگی درAMMها به کمک تامین کنندگان نقدینگی فراهم می شود و کاربرانی که در این کار شرکت می کنند در ازای این فعالیت و ترغیب سایر سرمایه گذاران به این کار، کارمزد دریافت می کنند. با افزایش دارایی در استخرهای نقدینگی سفارشات بازار ساز خودکار در قیمت کمتری انجام شده و روند فرمول گذاری نیز متفاوت خواهد بود.

ضرر ناپایدار (Impermanent Loss)

توضیح این مفهوم به زبان ساده یعنی زمانی که نسبت قیمت توکن‌های سپرده‌گذاری‌شده در استخر، با گذشت زمان تغییر کند. تغییرات بزرگتر منجر به ضرر ناپایدار بیشتر خواهد شد. به همین علت بازار سازهای خودکار با جفت‌ توکن هایی که ارزش مشابه دارند، بهتر عمل خواهند کرد، مانند استیبل کوین‌ ها یا توکن‌های مبتنی بر شبکه اتریوم. در صورت کم بودن نسبت قیمت توکن‌ها، ضرر ناپایدار نیز جزئی خواهد بود.

در مقابل اگر نسبت تغییرات قیمت توکن‌های سپرده شده زیاد باشد، تامین‌کنندگان نقدینگی ترجیح می دهند به جای اضافه کردن دارایی به استخر، آنها را برای خود نگهدارند. استخرهای یونی سواپ مانند جفت ارز اتر/دای که کاملا در معرض ضرر ناپایدار هستند، به خاطر وجود کارمزدهای خرید و فروشی که به تامین‌کنندگان نقدینگی داده می شود، بازدهی خوبی دارند.

باید گفت نامگذاری این مقوله به عنوان ضرر ناپایدار زیاد مناسب نیست. ناپایداری فرض را بر این قرار می دهد که اگر دارایی‌ها به قیمت‌های زمان واریزشان برگردند، ضررها پایین می آید. با وجود اینکه اگر دارایی خود را در قیمتی متفاوت از زمان سپرده‌گذاری برداشت کنید، ضررها همیشگی خواهد بود. گاهی کارمزدهای معاملاتی می توانند باعث کاهش ضررها شوند، اما هنوز هم در نظر گرفتن ریسک حائز اهمیت است. هنگام واریز وجه در AMMها، فرض بر این است که شما خطرات ناشی از ضررهای ناپایدار را پذیرفته اید.

قابلیت ها و معایب AMM ها

مهم ترین مزایای این پروتکل های عبارتند از:

مبادلات غیرمتمرکز: در بازارساز خودکار نیازی به ثبت نام، احراز هویت و… نیست. هر کاربری با داشتن یک کیف پول ارز دیجیتال و دسترسی به اینترنت، قادر است ۲۴ ساعت شبانه روز در ۷ روز هفته اقدام به خرید و فروش رمز ارزها کند.

تامین گسترده نقدینگی: صرافی‌های متمرکز برای تامین نقدینگی خود به بازارسازان بزرگ نیاز دارند. اما در صرافی‌های AMM نقدینگی توسط هر فردی که قادر به سپرده‌گذاری ارزهای خود و دریافت کارمزد باشد، تامین می شود. استفاده از این روش در صرافی‌ها یک موفقیت بزرگ است.

بازدهی بازار: این پروتکل‌ها هر روز آپدیت شده و ورژن های جدیدترشان به بازار ارائه می شود و در این مدل ها که از استخرهای نقدینگی دارای وزن پویا، به جهت بالا بردن بازده سرمایه استفاده می‌کنند، اسلیپپیج (Slippage) کاهش یافته و قیمت‌های بهتر در طول معاملات بزرگ صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟ ایجاد می‌شوند.

در ادامه به برخی از مهم ترین معایب بازار ساز های خودکار اشاره شده است.

اسلیپپیج زیاد: اصولا هر چه سفارش بزرگتر، قیمت پیشنهادی برای دارایی سفارش داده‌ شده نیز بالاتر خواهد بود. همین امر در تراکنش‌های با حجم بالا نیز مورد تایید است. در AMMها از جفت رمز ارزها استفاده می‌شود و آنها طبق یک الگوریتم قیمت‌گذاری می‌شوند و اختلاف قیمت زیاد بین دارایی‌ها می‌تواند خطر اسلیپپیج را بالا ببرد.

ضرر ناپایدار: سرمایه ارائه‌دهندگان نقدینگی که جفت رمز ارزهای خود را در یک استخر نقدینگی قرار می‌دهند، در معرض ضرر ناپایدار است. در صورتی که دو رمزارز مختلف را سپرده‌گذاری کرده و قیمت یک یا هر دو آنها تغییر کند، احتمال اینکه ارزهای شان را در قیمتی کمتر از زمان سپرده‌گذاری برداشت کنند زیاد است. اگر سپرده‌گذاری را با جفت استیبل کوین ها در پروتکل‌های بازارسازی مثل کرو و سوشی‌سواپ انجام دهند، ریسک ضرر ناپایدار کاهش خواهد یافت.

خطر قرارداد هوشمند: در صورتی که شما یک تامین کننده نقدینگی در AMM باشید، ارز دیجیتال خود را به یک قرارداد هوشمند می سپارید. قراردادهای هوشمند نیز ممکن است در معرض سوء استفاده هکرها قرار گیرند یا خود دچار نقص شوند، در این صورت سرمایه شما از دست خواهد رفت.

جمع بندی

بازارساز های خودکار (Automated Market Maker)، از مهمترین بخش های سیستم مالی غیرمتمرکز (DeFi) محسوب می شوند. به کمک این پروتکل ها هر کاربری قادر به ایجاد بازارهای مالی است. با اینکه AMMها در قیاس با صرافی‌های مبتنی بر دفتر ثبت سفارش دارای محدودیت‌هایی هستند، اما در کل عملکرد آنها در بازار ارزهای رمزپایه در خور ستایش است.

این سازو کارها بسیار نوپا هستند و هنوز از نظر قابلیت های مختلف مانند کاربر پسند بودن نواقصی دارند و مشابه هر نوآوری دیگری در این حوزه برای ارائه موارد بهتر و کاملتر، نیاز به زمان دارند. در آینده‌ نزدیک و با رشد و توسعه تدریجی این تکنولوژی، علاوه بر ویژگی کاربرپسند بودن، کارمزد پایین و نقدینگی بیشتر را برای سرمایه گذاران حوزه Defi ایجاد خواهند کرد.

سؤالات متداول

بازار سازهای خودکار (AMM) نوعی پروتکل صرافی غیر متمرکز (DEX) هستند که برای قیمت‌گذاری روی دارایی‌های دیجیتال از فرمول های ریاضیات بهره می برند.

مزایا شامل معاملات غیر متمرکز، تامین نقدینگی گسترده و راندمان بالاست. معایب آن شامل ضرر ناپایدار، ریسک قراردادهای هوشمند و اسلیپپیج زیاد است.

در این نوع بازارسازها نیازی به طرف دوم معامله در معنای سنتی آن نیست و تریدر با یک قرارداد هوشمند وارد مبادله می شود و قیمت گذاری دارایی ها بر اساس الگوریتم های ریاضی انجام می شود.

معرفی بهترین صرافی های غیر متمرکز در سال 2022 | بیدارز

صرافی های غیرمتمرکز که با نام DEX شناخته می‌شوند، بازارهای همتا به همتا (Peer to Peer) هستند که معامله‌گران در آن ها ارزهای دیجیتال خود را مستقیما و بدون واگذاری به یک واسطه دیگر، معامله می‌کنند. این تراکنش ها از طریق توافق های خوداجرایی به نام قراردادهای هوشمند انجام می‌گیرد.

صرافی غیرمتمرکز برای حذف الزام وجود هر ناظر و یا سیستم نظارت و کنترل در معاملات رمزارزی به وجود آمدند. به همین دلیل این صرافی ها، امکان تجارت را از طریق سیستم همتا به همتا (P2P) فراهم کردند. همتا به همتا به بازاری اطلاق می‌شود که خریداران و فروشندگان ارزهای دیجیتال را مستقیم به یکدیگر متصل می‌کند.

این مدل صرافی ها معمولا غیر متصدیانه (Non-Custodial) هستند، به این معنا که کاربران کنترل کلیدهای خصوصی خود را در اختیار دارند و این کلیدها از دسترس صرافی خارج است و کاربر به بلافاصله پس از ورود به DEX، از طریق همین کلیدها به دارایی خود دسترسی و کنترل کامل دارد. هیچ کاربری نیاز به ارسال اطلاعات شخصی مانند نام و آدرس و مدرک شناسایی برای فرآیند احراز هویت ندارد و این موضوع برای افرادی که به دنبال حریم خصوصی بیشتری هستند، بسیار اهمیت دارد.

محبوب ترین صرافی های غیرمتمرکز مانند Uniswap و یا Sushiswap از بلاکچین اتریوم برای فعالیت های خود استفاده می‌کنند و بخشی از فرآیند رشد ابزارهای مالی غیرمتمرکز (DeFi) هستند که انجام طیف وسیعی از خدمات مالی را مستقیما از طریق کیف پول های سازگار، فراهم می‌کنند.

اگرچه صرافی های متمرکز (CEX) در حال حاضر اکثر حجم مبادلات رمزارزها را در اختیار دارند، اما محبوبیت صرافی های غیرمتمرکز روزانه در حال افزایش است. این صرافی ها به سه سبک متفاوت فعالیت دارند که به بررسی آن ها می‌پردازیم.

صرافی غیرمتمرکز با روش دفتر سفارشات (Order Books)

نسل اول صرافی های غیرمتمرکز از روش دفتر سفارشات مشابه صرافی های متمرکز استفاده می‌کنند. این دفترهای سفارش، تاریخچه ای از تمام سفارشات باز برای خرید و فروش یک ارز دیجیتال خاص را جمع آوری می‌کنند. اختلاف بین این قیمت ها، میزان عرضه و تقاضا و عمق بازار را در کنار قیمت غالب آن رمزارز، تعیین می‌کند. در DEX های دارای دفتر ثبت سفارشات، این اطلاعات اغلب در طول معاملات به صورت زنجیره ای نگهداری می‌شوند، در حالی که وجوه شما خارج از زنجیره و در کیف پول شما باقی می‌ماند. بسیاری از DEX ها در یک ابزار مالی خاص که به صورت غیرمتمرکز اجرا می‌شود، تخصص دارند.

dYdX:

یکی از صرافی های غیرمتمرکز بر بستر اتریوم که امکانات برای مخاطبان خود فراهم کرده است. از امکانات آن می‌توان به وام دهی و وام گیری همچنین عقد قراردادهای مارجین و اسپات اشاره کرد. کنترل دارایی ها و کلیدهای خصوصی کاربران در اختیار خودشان است و این امکان از طریق قراردادهای هوشمند اجرا می‌شود. این پروتکل که متن باز و رایگان بوده، از طریق 2 لایه مختلف معاملات سرمایه‌گذاران را اجرا می‌کند، در لایه اول معاملات مربوط به مارجین و اسپات و وام دهی و غیره، و در لایه دوم قراردادهای دائمی. لایه دوم این پروتکل با استفاده از روش مقیاس پذیری، اجازه می‌دهد کاربران با هزینه تراکنش بسیار اندک و کمترین میزان سرمایه، به ترید با قرارداد های دائمی بپردازند.

Nash:

صرافی نش یکی از صرافی های غیرمتمرکز با سیستم دفتر سفارشات است که هدف آن مطابقت دادن سرعت و عملکرد صرافی های معمولی با موتور تطبیق اختصاصی خود در چارچوب شرایط غیرمتمرکز می‌باشد. این صرافی با تطبیق کارآمد سفارشات خرید و فروش و با به حداکثر رساندن تعداد تراکنش های احتمالی، روش دفترهای سفارش معمولی را بهبود بخشیده است.

بهترین صرافی های غیرمتمرکز 2022 با روش سواپ (Swap):

نسل بعدی صرافی‌های غیرمتمرکز از دفاتر سفارش برای تسهیل معاملات یا تعیین قیمت استفاده نمی‌کنند. در عوض، این پلتفرم‌ها معمولاً از پروتکل‌های استخر نقدینگی برای تعیین قیمت دارایی استفاده می‌کنند. ماهیت همتا به همتا در این صرافی ها، معاملات را فوراً بین کیف پول‌های کاربران انجام می‌دهند، فرآیندی که برخی از آن به عنوان سواپ یا مبادله یاد می‌کنند. DEX ها در این دسته، با ارزش کل قفل شده (TVL) یا ارزش دارایی های نگهداری شده در قراردادهای هوشمند پروتکل رتبه بندی می شوند.

یونی سواپ (Uniswap):

هنگامی که پلتفرم یونی سواپ برای صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟ اولین بار در سال 2018 منتشر شد، انقلابی در این صنعت به حساب می‌آمد. این واقعیت که می‌توانید توکن‌های ERC20 مبتنی بر اتریوم را در بلاکچین اتریوم بدون دفتر سفارش تعویض کنید، یک شاهکار بود. در عوض، Uniswap از قراردادهای هوشمند استفاده می‌کند که به کاربران اجازه می‌دهد بدون واسطه، با یکدیگر تجارت کنند، یعنی این فرآیند را غیرمتمرکز و همتا به همتا می‌کند.

Uniswap از استخرهای نقدینگی نوآورانه برای تولید دارایی های مورد نیاز برای انجام سواپ استفاده کرد. قیمت گذاری با توجه به اینکه چه مقدار از دارایی در انتهای فرآیند واریز کوین از طرف کاربران و برداشت هایشان در استخر نقدینگی باقی مانده است، تعیین می‌شود.

رابط Uniswap یکی از نکات عالی در مورد پلتفرم است. می‌توانید به سرعت Uniswap را به MetaMask خود متصل کرده و شروع به تعویض توکن ها کنید. این ویژگی به ظاهر ساده، شاید یکی از موثرترین و مهمترین ویژگی ها برای علاقه مندان به ارزهای دیجیتال در صرافی های غیرمتمرکز باشد.

یونی سواپ ورژن 3 نیز اخیراً راه اندازی شده است که کارایی سرمایه، اجرا و زیرساخت Uniswap را بهبود می‌بخشد. پروتکل Uniswap هرروزه به تکامل خود ادامه می‌دهد، بنابراین حتی با وجود پروتکل های دیگر با رابط کاربری مشابه که تلاش کرده اند این صرافی را به چالش بکشند، تیم Uniswap تاکنون موفق شده است پلتفرم خود را برای کاربران، با کیفیت و تازه نگه دارد.

سوشی سواپ (Sushiswap):

صرافی سوشی سواپ که در سال 2020 به راه افتاده است، مانند یونی سواپ بر روی بلاکچین اتریوم فعالیت می‌کند و در اصل یک فورک (Fork) از یونی سواپ به حساب می‌آید. صرافی های قدیمی‌تر مانند بایننس برای کاربران بازار ساختگی ایجاد می‌کنند، اما در این صرافی، نقدینگی بازار از طریق مشارکت خود کاربران فراهم می‌شود و در ازای این تعامل، به کاربر پاداش می‌دهد که این پاداش، توکن مربوط به خود صرافی است (Sushi). این عمل باعث می‌شود تمامی کسانی که این توکن را در اختیار دارند، بتوانند در تصمیم گیری ها و اجرای قوانین جدید برای صرافی، رای داده و مشارکت داشته باشند و مقدار مشخصی از هزینه مربوط به تراکنش ها را نیز دریافت کنند. همچنین این صرافی، تقسیم سود استخرهای خود را به نسبت سرمایه افراد انجام نمی‌دهد، بلکه با تقسیم بندی مناسب، به افزایش سود افراد با سرمایه اندک نیز کمک می‌کند.

رابط کاربری این صرافی بسیار مدرن‌تر از Uniswap به نظر می‌رسد و معامله با آن به همان اندازه آسان است. درست مانند نسخه‌ی یونی سواپ ورژن 2، کاربران می‌توانند از تمامی امکانات مانند استخرها و وام‌دهی و غیره استفاده کنند.

بهترین صرافی های غیرمتمرکز 2022 با روش تجمیع کردن (Aggregator):

صرافی های غیرمتمرکز از پروتکل و مکانیسم های مختلف استفاده می‌کنند. اگرچه این پویایی منجر به امنیت و استقلال بالاتر می‌شود، اما منجر به نقدینگی از هم گسسته در بین پلتفرم ها نیز می شود. این کمبود نقدینگی می‌تواند یک عامل بازدارنده برای سرمایه‌گذاران نهادی یا معامله‌گران مستقل ثروتمندی باشد که می‌خواهند یک دارایی رمزارزی را انتخاب و در حجم زیادی خریداری کنند. برای رفع این مشکل، تجمیع‌کنندگان ابزارهایی را برای تعمیق استخرهای نقدینگی دارایی در صرافی‌های دیجیتال متمرکز و غیرمتمرکز توسعه داده‌اند.

1Inch:

پلتفرم 1 اینچ، نقدینگی را از DEX های مختلف جمع می‌کند تا اسلیپیج (Slippage) در سفارش های بزرگ را به حداقل برساند. اسلیپیج زمانی اتفاق می‌افتد که نقدینگی کافی در یک پلتفرم وجود نداشته باشد و در نتیجه خریدار برای خرید یک دارایی بیشتر از حد انتظار پرداخت کند (در کل به دلیل نبودن نقدینگی مناسب و یا وجود نوسان در بازار، قیمت نهایی برای خریدار تغییر می‌کند). با حذف این لغزش، شرایط معامله با بهترین قیمت ممکن در اختیار معامله‌گر قرار می‌گیرد.

DiversiFi:

پروتکل DiversiFi نقدینگی را در صرافی‌های متمرکز و غیرمتمرکز جمع می‌کند تا نقدینگی بیشتری را برای معامله‌گران فراهم کند. DeversiFi همچنین از فناوری دسته‌بندی StarkWare، برای تسویه بیش از 9000 معامله در ثانیه از طریق رابط کاربری یا API، استفاده می‌کند.

مزایای استفاده از صرافی غیرمتمرکز:

1- ناشناس بودن:

از آنجایی که DEX ها در خالص‌ترین شکل خود، فقط از اطلاعات بلاکچین استفاده می‌کنند، تنها چیزی که برای استفاده از این صرافی های غیرمتمرکز نیاز دارید، یک آدرس عمومی است. اکثر صرافی های متمرکز نیاز صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟ به یک فرآیند ثبت نام کامل با نام، ایمیل و حتی اطلاعات حساب بانکی دارند. با حذف پروسه احراز هویت از DEX ها، شرایط مناسبی برای کاربرانی که به دنبال حریم خصوصی بیشتر هستند، پدیدار شده است.

2- کنترل وجوه:

اکثر DEX ها، اما نه لزوما همه‌ی آن ها، غیر متصدیانه هستند. در نتیجه، کاربران کنترل وجوه خود را در کل فرآیند انتقال تا لحظه مبادله (زمانی که یک قرارداد هوشمند، معامله‌ی امضا شده را اجرا می‌کند) در اختیار دارند. اما ایمن نگه داشتن وجوه شما مسئولیت یک DEX است.

3- هک شدن:

از آنجایی که یک DEX در سرتاسر شبکه ای از رایانه ها وجود دارد، حمله به آن بسیار دشوار و پیچیده است و هیچ نقطه ورود یا شکست واحد و مشخصی برای حمله وجود ندارد. این مهم باعث می‌شود DEX ها به طور تصاعدی ایمن‌تر شوند. همچنین طراحی و آزمایش آن ها را نیز دشوارتر می‌کند، که یکی از دلایل کندی توسعه DEX ها تا به امروز به حساب می‌آید.

4- خرابی:

از آنجایی که هیچ نقطه ورود و یا شکستی در یک صرافی غیرمتمرکز وجود ندارد، احتمال خرابی در آن کم است. همچنین انتشار بروزرسانی ها بر اساس سرویس گره به گره (Node by Node) اتفاق می‌افتد. حتی اگر گره های جداگانه به دلیل تعمیر و نگهداری یا حمله، از بین بروند، گره های باقی مانده همچنان می‌توانند فعالیت شبکه اصلی صرافی را ادامه داده و اداره کنند.

5- در دسترس بودن رمزارز ها:

صرافی‌های متمرکز باید به‌طور جداگانه توکن‌ها را بررسی کنند و قبل از فهرست کردن، از مطابقت آن ها با مقررات خود، اطمینان حاصل کنند. در حالی که صرافی‌های غیرمتمرکز می‌توانند شامل هر توکنی که بر روی بلاکچین ساخته شده است، باشند. به این معنی که پروژه‌های جدید، احتمالاً قبل از در دسترس قرار گرفتن در صرافی های متمرکز، در این صرافی ها فهرست می‌شوند.

معایب استفاده از صرافی غیرمتمرکز:

1- میزان استفاده پذیری:

اولین و بزرگترین چالش برای صرافی غیرمتمرکز، کاربر پسند بودن است. ایجاد یک حساب کاربری در یک صرافی متمرکز، یک فرآیند نسبتاً ساده اما طولانی است و مانند برنامه های بانکی و کارگزاری که کاربران با آن آشنا هستند، عمل می‌کند. اما در طرف مقابل، استفاده از DEX مستلزم اتصال به یک DApp یا حتی نصب یک کلاینت مستقل DEX است. در ساده ترین حالت، ممکن است فقط نیاز داشته باشید که یک کیف پول MetaMask راه اندازی کنید، آن کیف پول را شارژ کنید (دارایی خود را در آن واریز کنید)، سپس به یک DEX DApp مبتنی بر اتریوم متصل شوید. در پیچیده ترین حالت، ممکن است مجبور شوید یک گره مستقل راه اندازی کنید و برای مدت طولانی آنلاین بمانید تا معاملات شما انجام شود.

2- ابزارهای تجارت مبتدیانه:

صرافی های متمرکز ابزارهای پیشرفته زیادی مانند معاملات اختیاری و مارجین و غیره را به کاربران خود ارائه می‌دهند. این عمل برای صرافی های امروزی، به سادگی امکان‌پذیر نیست. معامله در اکثر DEX های امروزی، معمولاً فقط شامل سفارشات خرید یا فروش می‌شود.

3- نقدینگی کم:

DEX ها حدود یک درصد از حجم کل معاملات بازار ارزهای دیجیتال را در بر می‌گیرند. در نتیجه فقط معاملات با حجم کم و سکه های محبوب و معروف امکان‌پذیر است. نقدینگی کافی برای انجام معاملات با حجم بالا وجود ندارد و هیچ مؤسسه متمرکزی که خدمات بازارسازی را برای این صرافی ها ارائه دهد، هنوز وجود ندارد.

4- تاخیر:

وقتی در یک صرافی معامله انجام می‌دهید، می‌خواهید تا حد امکان این معامله سریع انجام شود. در غیر این صورت، ممکن است تغییر قیمت را از دست بدهید. اما سرعت اجرا، لغو و زمان پردازش سفارش در DEX ها، کند است. زیرا همه درخواست ها باید در سراسر شبکه غیرمتمرکز منتشر شوند. در نتیجه، اسلیپیج قیمت (تغییرات قیمت بین زمان سفارش و زمان اجرا) در این دسته صرافی ها رایج است.

در انتها لازم به ذکر است که در کنار تمامی ویژگی های خوب و بد صرافی های غیرمتمرکز، انتخاب یا عدم انتخاب این صرافی ها از سوی کاربران، بستگی به نوع فعالیت آن ها دارد و مجموعه‌ی بیدارز و نویسنده، هیچ توصیه ای برای استفاده یا عدم استفاده از این نوع از صرافی ندارد.

معرفی بهترین صرافی‌های غیرمتمرکز

اخیرا صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX) به‌عنوان یک جایگزین قوی برای صرافی‌های ارز دیجیتال سنتی ظاهر شده‌اند و به شما این امکان را می‌دهند تا توکن‌های خود را مستقیماً با افراد دیگر و بدون واسطه معامله کنید. اما بهترین صرافی غیر متمرکز کدام است؟

شاید پاسخ قطعی به این سوال وجود نداشته باشد زیرا هر یک از صرافی‌های غیرمتمرکز دارای ویژگی‌های منحصر بفردی نسبت به رقبای خود هستند. با این حال در این مقاله قصد داریم لیستی از بهترین صرافی غیر متمرکز موجود در بازار که در سال 2021 عملکرد قابل توجهی داشته‌اند، ارائه دهیم.

صرافی هایی مانند بایننس و کوین بیس را می‌توان از موفق ترین پلتفرم‌ها در فضای کریپتوکارنسی دانست. به طور کلی صرافی‌هایی مانند بایننس، کوین‌بیس، جمینی و کراکن، «صرافی‌ متمرکز» نامیده می‌شوند، زیرا یک شرکت آنها را اداره می‌کند و از راه‌اندازی آنها سود می‌برد.

اما اگر نخواهید به یک صرافی متمرکز اعتماد کنید، چه؟ این سوال به خصوص برای ما ایرانیان بسیار مهم است زیرا یک صرافی بزرگ مانند بایننس، ساکنین ایران را از دسترسی به خدماتش به دلیل تحریم‌های بین المللی محروم صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟ کرده است. پس بهترین صرافی غیرمتمرکز برای کاربران ایرانی چیست؟ قبل از ارائه لیست بهترین صرافی‌های غیرمتمرکز در سال 2021 میلادی، باید به سوال DEX چیست بپردازیم؛ شایان ذکر است که برای آشنایی کامل با مفهوم صرافی غیرمتمرکز می‌توانید روی لینک زیر کلیک کنید.

صرافی غیرمتمرکز چیست؟

صرافی های غیرمتمرکز یکی از اعضای اصلی اکوسیستم مالی غیرمتمرکز (DeFi) یا دیفای هستند. DEX پلتفرمی است که کاربران می‌توانند در آن بدون نیاز به واسطه‌ها، ارزهای دیجیتال خود را مستقیماً با یکدیگر معامله کنند. برای مثال، یک صرافی متمرکز سنتی مانند بایننس، به‌عنوان یک واسطه بین شما عمل می‌کند و هر معامله‌ در پایگاه داده بایننس انجام می‌شود، نه مستقیماً در خود بلاک چین.

در حالی که راه این ساده‌ترین روش برای تجارت ارزهای دیجیتال است، اما جنبه های منفی خود را دارد. اگر صرافی متمرکز هک شود یا با مشکلات سرور مواجه شود، ممکن است دسترسی به وجوه خود را از دست بدهید. در واقع، بسیاری از صرافی‌های متمرکز در طول دوره‌هایی از نوسانات شدید بازار، با خرابی‌هایی مواجه شده‌اند.

همچنین این واقعیت وجود دارد که بسیاری از صرافی‌های متمرکز نیاز به احراز هویت یا KYC دارند، به این معنی که شما باید مدرک شناسایی مانند گواهینامه رانندگی یا گذرنامه را ارائه دهید و ممکن است اطلاعات هویتی شما به سرقت برود. جدای از خطر به سرقت رفتن این اطلاعات، اگر کاربران ایرانی در صرافی بایننس احراز هویت کنند، حساب آنها مسدود خواهد شد.

در مقابل، DEX ها به شما امکان می‌دهند که مستقیماً با سایر کاربران معامله کنید، به این معنی که دارایی ها همیشه تحت کنترل شما هستند.

صرافی یونی سواپ چیست؟

صرافی یونی سواپ یک DEX مبتنی بر اتریوم است که به کاربران امکان می دهد توکن های ERC-20 را با هم معامله کنند. Uniswap یکی از محبوب‌ترین پلتفرم‌ها در اکوسیستم DeFi است و هدف آن مقابله با مشکلی است که DEX ها با آن رو به رو هستند، یعنی کمبود نقدینگی.

صرافی Uniswap که در سال 2018 توسط مهندس مکانیک سابق زیمنس، هیدن آدامز ایجاد شد، محبوبیت خود را رفته رفته افزایش داد و تا ژوئن 2021 به میانگین حجم معاملات روزانه 337 میلیون دلار رسید.

صرافی یونی سواپ از چه ارزهای دیجیتالی پشتیبانی می‌کند؟

Uniswap در مجموع از بیش از 5500 توکن پشتیبانی می‌کند از جمله اتر (ETH)، آوه (AAVE)، آدا (ADA) و… . گفتنی است که Uniswap برای مبادله توکن ها 0.3% کارمزد دریافت می‌کند و کارمزدها به ذخایر نقدینگی این پلتفرم واریز می‌شوند.

استفاده از صرافی یونی سواپ

Uniswap فرآیند احراز هویت یا KYC ندارد، بنابراین نیازی به ارائه مدرک شناسایی نیست و این امر استفاده از یونی سواپ را برای مبتدیان راحت ‌تر می‌کند. برای معامله در یونی سواپ روند کار بسیار آسان است:

1. ابتدا به یک کیف پول مانند MetaMask متصل می‌شوید.
2. دارایی که می خواهید مبادله کنید را انتخاب می‌کنید و مبلغ پرداختی را نیز مشخص می‌کنید.

متاسفانه، به دلیل ماهیت غیر متمرکز صرافی یونی سواپ هر کسی می‌تواند کوین‌های جعلی را نیز فهرست کند و کاربران بی‌تجربه را فریب دهد تا دارایی‌های خود را با توکن‌های ساختگی که بی‌ارزش هستند، عوض کنند.

صرافی سوشی سواپ چیست؟

SushiSwap یک پلتفرم DeFi است که بر روی بلاک چین اتریوم اجرا می‌شود و به کاربران اجازه می‌دهد مستقیما توکن ها را با یکدیگر مبادله کنند. دارندگان توکن بومی این پلتفرم، یعنی رمز ارز SUSHI، می‌توانند تغییراتی را در نحوه عملکرد آن پیشنهاد دهند و در مورد پیشنهادهای ارسال شده توسط سایر کاربران رای دهند. صرافی SushiSwap که در سال 2020 توسط نام مستعار «Chef Nomi» ایجاد شد، با کپی کردن کد منبع باز Uniswap کار خود را آغاز کرد و به کاربران وعده پاداش توکن SUSHI برای وجوه قفل شده را می‌داد.

با این حال، همه چیز ساده پیش نرفت. هنگامی که 13 میلیون دلار سرمایه از استخر نقدینگی DEX حذف شد، Chef Nomi خشم بسیاری را برانگیخت؛ وی بعداً وجوه حذف شده را برگرداند و کنترل DEX را به سام بنکمن-فرید، رئیس یک شرکت معاملاتی مشتقات ارزهای دیجیتال به نام Alameda Research سپرد.

صرافی SushiSwap حدود 1400 توکن برای معامله در پلتفرم خود دارد، از جمله بیشتر توکن های پیشرو DeFi مانند AAVE، BAL، MATIC و توکن رقیب یعنی UNI.

هزینه تراکنش‌ها در صرافی سوشی سواپ چقدر است؟

SushiSwap دو مدل کارمزد برای کاربران خود دارد:

• کارمزدهای معاملاتی: همانند Uniswap، سوشی سواپ نیز برای معامله در صرافی یک کارمزد ثابت 0.3% دریافت می‌کند. این کارمزد مستقیماً توسط صرافی دریافت می‌شود، در حالی که هزینه های گس اتریوم به طور جداگانه توسط کیف پول های اتریوم که برای تعامل با خود صرافی استفاده می‌کنید، دریافت می‌شود.
• هزینه های برداشت: در زمان نوشتن این مقاله، هیچ هزینه برداشتی در SushiSwap دریافت نمی‌شود. در عوض، اگر کاربران بخواهند دارایی های خود را به یک کیف پول خارجی منتقل کنند، باید هزینه گس بپردازند.

با توجه به اینکه سوشی سواپ بر اساس کد منبع Uniswap ساخته شده است، به همان اندازه استفاده از آن آسان است.

صرافی پنکیک سواپ چیست؟

صرافی پنکیک سواپ یکی دیگر از انتخاب‌های لیست بهترین صرافی غیر متمرکز است که بعد از Uniswap وارد بازار شد و بر اساس کد منبع آن ساخته شده است. با این حال، PancakeSwap به جای کار بر روی بلاک چین اتریوم، از زنجیره هوشمند Binance پشتیبانی می‌کند و به کاربران اجازه می‌دهد تا توکن‌ها و dApp‌های BEP-20 خود را مستقیماً معامله کنند.

PancakeSwap توسط گروهی از توسعه‌دهندگان ناشناس اداره می‌شود، اما کاربران با استفاده از توکن حاکمیت CAKE، پلتفرم را کنترل می‌کنند. این پلتفرم در اوایل سال 2021 به دنبال افزایش شدید هزینه‌های شبکه اتریوم، محبوبیت زیادی پیدا کرد. حجم 24 ساعته PancakeSwap چیزی حدود 13 میلیون دلار است. گفتنی است که صرافی پنکیک سواپ در حال حاضر از 290 توکن پشتیبانی می‌کند.

هزینه تراکنش در PancakeSwap چقدر است؟

PancakeSwap نیز دو مدل کارمزد برای کاربران خود دارد:

• کارمزد معامله گر: PancakeSwap یک کارمزد معاملاتی ثابت 0.2 درصدی را برای هر تراکنش دریافت می‌کند.
• هزینه های برداشت: مانند بسیاری از DEX ها، PancakeSwap هزینه برداشت را دریافت نمی‌کند. از آنجایی که به جای اتریوم بر روی زنجیره هوشمند بایننس ساخته شده است، از هزینه های گس کمتر آن بلاک چین نیز سود می‌برد که ممکن است به جذابیت آن بیفزاید.

پلتفرم 1inch چیست؟

وان اینچ در واقع یک پلتفرم تجمیع کننده صرافی‌های غیر متمرکز است که بالاترین نرخ مبادله توکن‌ها را از طریق تقسیم سفارش و ترکیب چند مسیر در صرافی‌های مختلف مهیا می‌کند. چرا به 1inch، تجمیع کننده صرافی‌های غیرمتمرکز یا Dex aggregator گفته می‌شود؟

کاربران صرافی‌ها هنگام سواپ کردن برای اینکه بتوانند بیش‌ترین مقدار توکن را بدست آورند، باید همزمان در صرافی‌های مختلف نرخ مبادله توکن‌ها را جستجو کنند. وظیفه یک تجمیع کننده مانند پلتفرم 1inch این است که در لحظه بهترین نرخ را از بین این صرافی‌ها پیدا کند.

در اصل وان اینچ صرافی‌های دیگر را جست و جو می‌کند تا به‌طور خودکار ارزان‌ترین قیمت‌ها را در اختیار کاربران قرار دهد، و مسیر معاملات شما را از طریق صرافی‌هایی که بهترین قیمت‌ها و کارمزد کلی را برای معامله‌ای که می‌خواهید انجام دهید، ارائه می‌دهند، تغییر دهد.

پلتفرم 1 اینچ از هزاران توکن پشتیبانی می‌کند که جای تعجب نیست، زیرا بیش از 50 منبع نقدینگی را در اتریوم، بیش از 20 منبع را در زنجیره هوشمند Binance و بیش از هشت منبع را در شبکه پالیگان جستجو می‌کند تا بهترین تراکنش‌های ممکن را برای کاربران خود پیدا کند.صرافی غیر متمرکز (DEX) چیست؟

یکی دیگر از مزایای 1inch این است که به عنوان یک DEX Aggregator از شما هزینه مبادله، کارمزد سپرده گذاری یا هزینه برداشت دریافت نمی‌کند. درعوض، تنها هزینه‌های کاربران بر اساس پلتفرم DEX انتخابی است که برای انجام تراکنش خود استفاده می‌کنند.

صرافی کرو فایننس چیست؟

کرو فایننس یا Curve Finance یکی دیگر از DEX ها در لیست بهترین صرافی غیر متمرکز است. این پلتفرم به عنوان یک تجمیع کننده نقدینگی غیرمتمرکز عمل می‌کند، جایی که هر کاربر می تواند دارایی ها را به استخرهای نقدینگی مختلف اضافه کند و در ازای این فرآیند کارمزد دریافت کند. مدیر عامل Curve Finance مایکل اگوروف، مدیر ارشد فناوری شرکت امنیت شبکه NuCypher است.

پلتفرم Curve Finance در مجموع 17 استخر Curve در دسترس دارد که به کاربران اجازه می دهد با بسیاری از استیبل کوین ها و دارایی های مختلف معامله کنند. کارمزد استفاده از همه استخرها در پلتفرم غیر متمرکز کرو فایننس 0.04 درصد است که 50 درصد آن به ارائه دهندگان نقدینگی و 50 درصد به اعضای DAO که توکن های veCRV دارند تعلق می‌گیرد.

سخن پایانی

در این مقاله سعی کردیم لیستی از بهترین صرافی غیر متمرکز موجود در بازار ارائه دهیم. انتخاب شما ممکن است به توکنی که می‌خواهید بخرید بستگی داشته باشد یا هزینه تراکنش در آن پلتفرم غیر متمرکز برایتان مهم باشد.

بسیاری از DEX ها نوآوری‌هایی را در نحوه رزرو سفارش، استخرهای نقدینگی یا سایر مکانیزم‌های مالی غیرمتمرکز (DeFi) مانند ابزارهای تجمیع ارائه می‌کنند و این یکی دیگر از جنبه‌هایی است که باید حین انتخاب بهترین صرافی غیر متمرکز در نظر بگیرید.